２０１７年北京分行航天桥支行行长张颖有涉嫌假理财案违法行为的案件

民生银行假理财案是指，２０１７年４月，北京分行航天桥支行行长张颖有涉嫌假理财案违法行为的案件，涉案资金总规模可能高达３０亿元。

２０１７年１１月２１日，北京银监局于对民生银行北京分行给予合计２７５０万元罚款的行政处罚。　　

案件背景

民生银行２０１７年４月１８日发布公告称，近日本公司发现北京分行航天桥支行行长张颖有涉嫌违法行为，立即向公安部门报案。目前，张颖正在接受公安部门调查，本公司已成立工作组，积极协助公安部门侦办。针对媒体报道的涉案金额及具体案情正在调查过程中，本公司力争尽快查明事实，最大限度保护客户资金安全，妥善解决各方诉求，并依法承担相关责任。

民生银行北京航天桥支行多年来一直是民生银行最耀眼的明星支行，也是全国私人银行客户最多的支行，叫业内同行羡慕不已。但是，所有这些光环在４月１３日那天陡然消失，化为浓浓的阴云。据多家媒体报道，４月１３日，民生银行北京航天桥支行行长张颖被公安机关带走。张颖涉嫌伪造保本保息理财产品向该行鲸钻高尔夫俱乐部的逾１５０名私人银行客户销售，涉案资金总规模可能高达３０亿元。

对此，民生银行昨晚发布公告称，近日本公司发现北京分行航天桥支行行长张颖有涉嫌违法行为，立即向公安部门报案。目前，张颖正在接受公安部门调查，本公司已成立工作组，积极协助公安部门侦办。针对媒体报道的涉案金额及具体案情正在调查过程中，本公司力争尽快查明事实，最大限度保护客户资金安全，妥善解决各方诉求，并依法承担相关责任。本公司将严格按照法律法规及监管规定及时履行信息披露义务，维护广大投资者权益。目前，本公司一切经营正常。

事件经过

１００多名高端客户买了假产品

昨天下午，数十名投资者聚集在民生银行航天桥支行里讨要说法。据《２１世纪经济报道》报道，截至２０１７年４月１７日上午，已经有１２０多名投资者签名登记，要求民生银行按期兑付理财产品，并查处违法违规行为。

这些客户表示，他们在２０１６－２０１７年期间通过民生银行航天桥支行行长、副行长、理财经理强力推荐，在柜台内购买了“非凡资产管理保本理财产品”。工作人员向他们推荐该产品时称，该产品保本保息，由于“原投资人急于回款，愿意放弃利息，一年期产品原本年化收益率４．２％，还有半年到期，相当于年化８．４％的回报”。这些产品以“非凡”系列ＸＸ期命名，跟民生银行正常在售的理财产品从名称上十分接近。

工作人员还说，这个产品是好不容易从总行申请到的，只给鲸钻高尔夫俱乐部的大客户。

某投资人出示的一份《中国民生银行理财产品转让协议》显示，该协议转让方为自然人崔华琦，转让份额是３００万，转让标的名称“非凡资产管理保本第１７６期私银款”。根据协议，转让款由“新投资者”直接打给“原投资者”的个人账户。转让协议中，除了转让方、受让方分别签字外，还盖有“中国民生银行航天桥支行储蓄业务”的公章。其他一些投资者购买的“原投资者”的账户名包括崔华琦、池会杰、王静等，开户行均为民生银行航天桥支行。

为获得投资者的信任，除产品转让协议，该行还以付款方为甲方、收款方为乙方、民生银行为丙方的方式，签订了一份《交易资金监管协议》。约定民生银行对产品转让方，即收款方的账户进行监管冻结，确保该产品到期后本金及收益划转给付款方。

客户偶然拍下假理财照片

一年多来，一切看起来都没有异常，如果不是一个偶然事件，投资者可能至今也不知道自己买了假产品。４月１２日，一位民生银行私人银行客户拍了一张该理财产品的照片，发给他在民生银行北京管理部的熟人，询问这款又保本收益又高的理财产品，为什么只有航天桥支行在卖，其他支行或渠道能否买到。

民生银行北京管理部马上查询发现，该行并未发行过这款理财产品，相关领导找到航天桥支行行长张颖，询问情况后决定上报总行，最终由民生银行总行向公安机关报案。

４月１３日，支行行长张颖等人被公安机关带走。随后，北京市公安局海淀区分局经侦支队对此立案侦查。４月１３日晚，鲸钻高尔夫俱乐部的几名投资者接到公安机关通知，连夜去做了笔录。大家才知道自己买的产品竟然是假的。

事件关注

假理财案涉及金额或近３０亿？

公开资料显示，航天桥支行的私人银行客户数达３２０余人，是全国私银客户最多的支行。而他们的服务团队，从主管行长到理财经理，平均年龄不到２９岁。

不仅航天桥支行是民生银行北京管理部的一面旗帜，张颖本人也曾是民生银行系统的先进人物、著名的明星行长。３２岁的张颖于２０１１年加入民生银行航天桥支行，该行当时成立未满５年。张颖用短短３年时间，使该支行金融资产在全国排名第一。在航天桥支行工作期间，张颖打造了鲸钻高尔夫俱乐部，通过该俱乐部，航天桥支行集中了上百金融资产在千万元以上的优质私人银行客户。

投资者黄先生对媒体表示，他此前在民生银行航天桥支行购买过多种产品，其中有一般理财产品，也有针对高端客户的信托产品等。２０１６年４月开始，黄先生购买民生银行航天桥支行这类“转让理财产品”的，每笔投资起点为３００万，至今成功购买超过１０笔，其中３笔到期后返还了本息。目前还有７笔，共２０００多万没有到期。黄先生表示，他这样的老客户也没有分辨出这个所谓的“虚假理财”产品和之前的产品有什么不同。

颇有讽刺意味的是，客户在民生航天桥支行购买假理财产品时，竟然也跟购买正规产品一样，有全过程的“双录”。销售人员会询问投资者，是否知道这款理财产品，知道其中的风险，购买者需要按要求回答知道，并对这个过程录音、录像。

多名投资者表示，鲸钻俱乐部成员投资的金额大多为２０００－３０００万元，数额高的达到６０００－８０００万元，数额少的也有近１０００万尚未兑付。仅鲸钻俱乐部的成员就有超过１５０人，其他投资者和涉及金额还在统计中，估计涉及规模约３０亿元。

事件追访

巨额资金可能被用来填窟窿

产品是假的，收款的转让方也应该是假的。如此巨大的资金究竟流向哪里？

昨天《财新》的报道揭示了其中的奥秘。在民生银行北京分行航天桥支行一案中，据多方的知情人士透露，该行在某企业客户的商业票据上盖上了私刻的银行承兑汇票的公章，即“萝卜章”。这样商票就摇身变为利率更高、信用越高的银票，客户能多收近１０－２０个基点的利润。

该票据在银行间不断转贴现，直到兑付时刻，交易对手行才发现公章为假。民生北分航天桥支行负责人为了填平这一票据窟窿，竟给该企业客户违规发放了贷款，用以兑付到期票据。这笔资金约３０亿元左右。显然这凭空套出的３０亿贷款正是来自于那些私银客户的投资款。

巧合的是，银监会近期刚下发５号文《关于集中开展银行业市场乱象整治工作的通知》。其中明确指出，金融机构与其客户若私刻、盗用银行公章为客户办理开户、支付、存贷款业务或账外经营，则涉嫌内外勾结违法经营，是银行需整治的乱象之一。

涉案调查

日前，民生银行航天桥支行曝出的“３０亿假理财产品”案件仍在调查中。据投资者反映，该支行客户经理李某刚从新西兰度假归来就在首都机场被警方带走。此前，该支行行长张颖和副行长肖野及其他三名员工也先后被警方带走调查，该支行至今已有６人因涉案被调查。不过，民生银行官方并未对北京青年报记者确认这一数字。　

如果航天桥支行案件是理财产品造假案属实，那么从法律角度分析，可以发现民生银行理财流程的巨大漏洞。　

“份额转让有三种模式，分别是打包转让、自营转让和代销转让。”李正辉告诉中国《中国新闻周刊》。

打包转让是将转让的理财产品进行改装，形成了新的理财产品，这种产品为接盘者提供了相应的优惠，使得这类产品在风险不变的情况下，能够获得更高的投资收益，从而赢得投资者的喜爱。

“自营转让就是将民生银行内部的需要转让的理财产品进行转让，在转让过程中，需要将申请打到总行产品部门负责人和销售渠道支行的客户经理手中，并在民生银行总行产品部门的监管之下，对理财产品进行转让。代销转让并不涉及民生银行分行的产品部门，只需要转让者和受让者私下进行谈判，并由产品管理人负责变更协议的签署，在协议投资人进行更换的时候，盖理财产品管理人的章。”上述专家称。

“如果银行是理财产品管理人，意味着在进行权益转让的时候，民生银行分行产品部门负责人是知情的；如果是‘飞单’，那么最后的受让协议书上面不可能会有民生银行的公章，而是盖有理财产品实际管理人的公章。这说明，要么是张颖私自使用支行公章，要么就是她联合民生银行北京分行的产品部门造假。”上述专家进一步分析。

“很明显，这是一个窝案，民生银行北京分行产品部门人员众多，想要实施诈骗行为非常困难。如果张颖能够伙同其他支行员工私自使用民生银行航天桥支行的公章，操作起来就相对方便许多。”

合同法第４９条明确规定：“行为人没有代理权、超越代理权或者代理权终止后以被代理人名义订立合同，相对人有理由相信行为人有代理权的，该代理行为有效。”

根据合同法相关规定，张颖的行为属于表见代理，如果航天桥支行公开销售理财产品，并在相关协议上加盖民生银行公章，意味着投资人相信张颖的销售行为，认可支行行长的代理人身份。“如果理财产品非法，因为张颖所任职的民生银行航天桥支行不具备法人资质，因此，张颖案需要由民生银行总行承担法律责任。”

行政处罚

２０１７年１１月２１日，北京银监局于对民生银行北京分行作出处罚决定。《北京银监局行政处罚信息公开表》显示，民生银行北京分行下辖航天桥支行涉案人员销售虚构理财产品以及北京分行内控管理严重违反审慎经营规则。责令中国民生银行北京分行改正，并给予合计２７５０万元罚款的行政处罚。

北京银监局对张颖给予取消终身董事、高级管理人员任职资格，终身禁止从事银行业工作的行政处罚。对肖野、何蕊分别给予终身禁止从事银行业工作的行政处罚。对王涛、王晓红、李亚慧、何舒琼、王飞、王秋雨、隗亚囡分别给予禁止１年内从事银行业工作的行政处罚。对张剑、周瑾分别给予警告并处５０万元罚款的行政处罚。对王月玮给予取消５年董事、高级管理人员任职资格的行政处罚。